Fase 4: Jaarlijkse toetsing

De aansluiting van het beleggingsbeleid én eventuele verdeelregels op de vastgestelde risicohouding worden jaarlijks – in het kader van het prudent person principe - getoetst. Via een doorrekening op basis van de URM-projectiemethode met een uniforme scenarioset moet worden getoetst of de feitelijke risicoblootstelling per leeftijdscohort voldoet aan de vastgestelde risicohouding. 

Het vastgestelde beleggingsbeleid (inclusief de verdeelregels) wordt aangepast indien de uitkomsten van deze toetsing hier aanleiding toe geven.

Wellicht ten overvloede: de 5 jaarlijkse toets betreft het vaststellen van de risicohouding ten behoeve van het beleggingsbeleid en toedeelregels. De jaarlijkse toets stelt vast of de daadwerkelijke risicoblootstelling van de leeftijdscohorten voldoet aan de vastgestelde risicohouding.